Размер шрифта:
Цветовая схема:
Телефон для акционеров: 8–800–700–03–70
(АО ВТБ Регистратор, звонок по России бесплатный)
Ул. Большая Пироговская, д. 27, стр. 2, г. Москва, Россия, 119435  ·   +7 (495) 664–88–40   ·  office@interrao.ru

Управление рисками

Риск-менеджмент

В Группе функционирует Система управления рисками и внутреннего контроля (СУРиВК), охватывающая существенные активы, бизнес-процессы, направления деятельности и уровни управления.

Система управления рисками и внутреннего контроля представляет собой совокупность организационных мер, методик, процедур, норм корпоративной культуры и действий, предпринимаемых Группой для обеспечения оптимального баланса между ростом стоимости, прибыльностью и рисками, а также создания гарантий достижения целей Группы (в т.ч обеспечения финансовой устойчивости, сохранности активов, эффективного ведения хозяйственной деятельности, соблюдения законодательства и внутренних нормативных документов, своевременной подготовки достоверной отчётности).

Цели Группы в области управления рисками и внутреннего контроля
СИСТЕМА УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ И ВНУТРЕННЕГО КОНТРОЛЯ ОБЕСПЕЧИВАЕТ
Объективное, справедливое и ясное представление о текущем состоянии и перспективах Группы
Разумную уверенность в достижении поставленных перед Группой целей
Высокий уровень доверия акционеров и инвесторов к органам управления Общества
Защиту капиталовложений и активов и удержание рисков в допустимых пределах

Целями Группы в области управления рисками и внутреннего контроля, реализуемыми в рамках СУРиВК, являются:

  • обеспечение разумной уверенности Совета директоров Общества, исполнительных, контрольных органов, акционеров и инвесторов в достижении целей деятельности Группы: стратегических, операционных, целей в области устойчивого развития (ESG);
  • обеспечение эффективности финансово-хозяйственной деятельности и экономичного использования ресурсов;
  • обеспечение сохранности активов;
  • контроль соблюдения законодательных и внутренних нормативных документов;
  • обеспечение полноты и достоверности отчётности.
Задачи системы управления рисками и внутреннего контроля
ЗАДАЧИ В ОБЛАСТИ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ И ВНУТРЕННЕГО КОНТРОЛЯ
Принципы и подходы Группы в области управления рисками и внутреннего контроля
Целостность  
Ответственность и разграничение полномочий  
Приоритизация и разумная достаточность  
Установление границ допустимого риска  
Интеграция в ключевые бизнес-процессы  
Принципы и подходы Группы в области управления рисками и внутреннего контроля
Своевременность и превентивность  
Адаптивность и постоянное развитие  
Содействие реализации Стратегии  
Противодействие коррупции и мошенничеству  
Обеспечение комплаенс  

Цели, основные принципы и единые подходы к организации управления рисками и внутреннего контроля в Группе «Интер РАО» закреплены в Политике управления рисками и внутреннего контроля ПАО «Интер РАО».

Совет директоров — Определение принципов и подходов к организации СУРиВК, утверждение риск-аппетита, Карт критических рисков и Планов мероприятий, рассмотрение Отчетов о функционировании СУРиВК и об оценке эффективности СУРиВК.

Исполнительные органы управления (Генеральный директор, Правление) — Управление СУРиВК (целеполагание, утверждение требований к структуре и содержанию процессов СУРиВК).

Руководство — Управление функциональными рисками и контролями корпоративного уровня.

Работники — Исполнение мероприятий по управлению рисками, внедрение и реализация контрольных процедур.

Предоставление отчётности
Методология и координация
Оценка эффективности
1
Коллегиальные совещательные органы (Комитет по развитию инвестиций, Планово-бюджетный комитет, Комиссия по антикоррупционным мероприятиям, Комитет по антимонопольному комплаенсу).

Управление рисками и внутренний контроль является непрерывным цикличным процессом, реализуемым в Обществе и подконтрольных лицах. На горизонте календарного года процессы СУРиВК реализуются в рамках цикла корпоративного управления рисками и внутреннего контроля.

Содержание этапов и порядок работ в рамках цикла описаны в «Регламенте бизнес-процесса «Управление рисками и внутренний контроль».

Определение целевых ориентиров

Целевые ориентиры (ЦО) СУРиВК включают в себя:

  • перечень компаний Группы (периметр СУРиВК);
  • перечень типовых рисков Группы;
  • перечень целевых показателей оценки влияния рисков.

Условия включения ДО в периметр СУРиВК:

  • Выручка ДО > 1% от консолидированной выручки Группы (МСФО);
  • Ebitda ДО > 1% от консолидированной Ebitda Группы (МСФО);
  • ДО Группы, которым присущи риски, реализация которых может привести к невыполнению целей Группы.

Закрепление Владельцев рисков за каждым типовым риском на уровне Группы, осуществляющих методологическую поддержку в части управления рисками.

Трансляция целевых ориентиров СУРиВК Группы в дочерние общества (ДО).

Идентификация рисков и риск-факторов

Выявление риск-факторов в составе паспортов рисков:

  • формирование ДВКУР проекта паспорта типового риска согласно ЦО СУРивВК;
  • согласование с подразделением, осуществляющим методологическую поддержку на уровне Группы;
  • трансляция паспорта риска в ДО для оценки факторов риска и их приоритизации Владельцам риска на уровне ДО.

Выявление рисков и факторов рисков в рамках формирования Бизнес-плана (БП) / Отчётов об исполнении БП Владельцами рисков на уровне ДО Проведение ДВКУР оценки полноты и корректности риск- факторного анализа отклонения показателей БП под воздействием рисков.

Выявление рисков и факторов рисков Блоком внутреннего аудита в рамках проведения аудитов, оценки эффективности СУРиВК.

Осуществление анализа и консолидация информации ДВКУР на основе паспортов исков, информации по рискам в составе БП / ОИБП ДО предыдущего отчётного периода, аудитов БВА и оценки эффективности СУРивВК. Формирование справочника типовых факторов рисков, декомпозиция на подконтрольные и неподконтрольные факторы и направление в службу экономического планирования.

Оценка и приоритизация рисков и риск-факторов

Оценка и приоритизация рисков и факторов рисков в составе паспортов риска:

  • разработка ДВКУР шкалы оценки факторов рисков по вероятности наступления и степени влияния на достижение целевых показателей и согласование с Владельцем риска на уровне Группы;
  • трансляция шкал оценки риск-факторов в ДО;
  • организация ДВКУР риск-сессии с целью проведения экспертной оценки и приоритизации факторов рисков в паспорте рисков;
  • утверждение паспортов рисков Председателем Правления Общества (или ЕИО ДО).

Количественная и качественная оценка рисков ДО в рамках формирования БП Владельцами рисков на уровне ДО при методологической поддержке ДВКУР. Результаты количественной оценки отражаются в составе БП, результаты качественной оценке в составе материалов к БП.

Осуществление ДВКУР сводной оценки рисков по Группе, приоритизации рисков. Формирование Карты критических рисков Группы (ККР).

Планирование и реализация мероприятий по управлению рисками

Формирование плана мероприятия в составе паспортов проекта:

  • разработка Владельцем риска на уровне ДО дополнительных мероприятий по управлению типовыми рисками, согласование ДВКУР;
  • утверждение разработанного ПМ по управлению типовыми рисками (или факторами рисков) на уровне ДО осуществляется ЕИО ДО.

Формирование плана дополнительных мероприятий по управлению рисками на уровне ДО в составе материалов БП:

  • по рискам, влияющим на финансовые показатели БП ДО;
  • по рискам, не влияющим на финансовые показатели БП ДО;
  • по рискам, влияющим на цели устойчивого развития.

Формирование ДВКУР плана мероприятий (ПМ)по управлению критическими рисками Группы на основе анализа предложений дополнительных мероприятий по управлению рисками со стороны Владельцев критических рисков Группы и ДО.

Утверждение ККР, Плана мероприятий
по управлению критическими рисками Группы, Риск-аппетита Группы Советом Директоров ПАО «Интер РАО»

Мониторинг и контроль рисков и риск-факторов

Ежеквартально в сроки формирования Отчёта об исполнении Бизнес-плана (ОИБП).

Анализ плановых оценок рисков и фактических отклонений показателей БП под воздействием рисков, выявление новых рисков и факторов рисков в рамках формирования ОИБП Владельцами рисков на уровне ДО. Проведение ДВКУР оценки полноты и корректности риск-факторного анализа фактических отклонений показателей БП под воздействием рисков.

Формирование отчёта об исполнении плана дополнительных мероприятий по управлению рисками на уровне ДО в составе материалов ОИБП:

  • по рискам, влияющим на финансовые показатели БП ДО;
  • по рискам, не влияющим на финансовые показатели БП ДО;
  • по рискам, влияющим на цели устойчивого развития;
  • по риск-факторам в составе паспортов рисков.

На основании ОИБП ДО ДВКУР формирует отчёт о реализовавшихся / новых рисках Группы с учётом элиминации внутригрупповых оборотов.

Формирование отчётности и раскрытие информации по управлению рисками

Составление руководителем ДВКУР дорожной карты развития СУРИВК на основании оценки динамики развития системы.

Утверждение Дорожной карты развития СУРиВК Советом Директоров ПАО «Интер РАО».

Ежегодное формирование ДО Отчёта о функционировании СУРивВК ДО, содержащего информацию о реализации рисков ДО, об исполнении Риск-аппетита Группы, о выполнении Плана мероприятий по управлению рисками ДО.

Утверждение Отчёта о функционировании СУРиВК Советом Директоров ДО.

Ежегодное формирование ДВКУР Отчёта о функционировании СУРиВК Группы, содержащего информацию о реализации рисков Группы, об исполнении Риск-аппетита Группы, о выполнении Плана мероприятий по управлению критических рисков Группы.

Утверждение Отчёта о функционировании СУРиВК Советом Директоров ПАО «Интер РАО».

Формирование внешней отчётности:

  • Предоставление ДВКУР информации для объединенного годового отчёта ПАО «Интер РАО»;
  • Представление ДВКУР информации для ежеквартальной отчётности Эмитента ценных бумаг (ЕЖКО);
  • Раскрытие информации для рейтинговых агентств, публикующих рейтинги корпоративного управления, кредитные рейтинги, рейтинги в области устойчивого развития.
Оценка эффективности СУРиВК

Ежегодное проведение оценки эффективности СУРиВК Блоком внутреннего аудита (БВА) и формирование Отчёта, содержащего рекомендации БВА по повышению эффективности СУРивВК и результаты мониторинга исполнения рекомендаций БВА за предыдущий отчётный год.

Предварительное рассмотрение Отчёта об оценке эффективности СУРиВК Комитетом по аудиту Совета директоров ПАО «Интер РАО».

Утверждение Отчёта об оценке эффективности СУРиВК Советом Директоров ПАО «Интер РАО».

Риск-аппетитом являются правила, которые не должны нарушаться для обеспечения разумной уверенности в достижении стратегических целей Группы. Риск-аппетит выражает единое мнение руководства Группы о том, что допустимо, приемлемо или неприемлемо для достижения целей бизнеса.

Актуализация риск-аппетита Группы с пересмотром допустимых уровней риска по его показателям осуществляется на ежегодной основе Советом директоров. Вариативность предполагает установление допустимых уровней риска от более высокого до более низкого.

РИСК-АППЕТИТ ГРУППЫ «ИНТЕР РАО»
СТРАТЕГИЧЕСКИЙ УРОВЕНЬ
СТРАТЕГИЧЕСКИЕ ЦЕЛИ И ПРИОРИТЕТЫ РАЗВИТИЯ «ИНТЕР РАО»
РИСК‑АППЕТИТ
Допустимые или неприемлемые уровни риска для достижения целей
СТРАТЕГИЧЕСКИЕ РИСКИ
Мероприятия по управлению страте-гическими рисками входят в состав Стратегии Группы
При приоритизации рисков учитывается вероятность и влияние рисков на достижение ключевых показателей устойчивого развития
ОПЕРАЦИОННЫЙ УРОВЕНЬ
СТРАТЕГИЧЕСКИЕ ЦЕЛИ И ПРИОРИТЕТЫ РАЗВИТИЯ «ИНТЕР РАО»
EBIRDA
ОДП
Цели в области устойчивого развития
Показатели успешности проектов
Отсутствие несчастных случаев
Соблюдение требований комплаенс
БИЗНЕС­ПЛАНИРОВАНИЕ, РЕАЛИЗАЦИЯ ПРОЕКТОВ И КОМПЛАЕНС
КРИТИЧЕСКИЕ РИСКИ
ТИПОВЫЕ РИСКИ
ПРОЕКТНЫЕ РИСКИ
Выявление, минимизация и мониторинг операционных рисков, требующих приоритетного управления и контроля.
СОВЕТ ДИРЕКТОРОВ
КОМИТЕТ ПО АУДИТУ И УСТОЙЧИВОМУ РАЗВИТИЮ
  • Рассмотрение, утверждение перечня и уровня риска
  • Контроль влияния риска на экономическое и стратегическое планирование
  • Рассмотрение реализовавшихся рисков в рамках оперативного информирования
КПЭ
Для оценки достижения стратегических приоритетов устанавливаются цели операционного уровня, выполнение которых включено в КПЭ и КП Генерального директора и членов Правления.
ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ДИРЕКТОР, ПРАВЛЕНИЕ
ВЛАДЕЛЬЦЫ РИСКОВ
Экономическое управление
 
  • Расчёт целевых показателей экономического планирования с учётом подверженности риску (ТЭП, приведенные и финансовые показатели БП дочерних обществ/Группы);
  • Расчёт совокупного влияния рисков на финансовые показатели дочерних обществ/Группы (EBITDA, ОДП);
  • Расчёт средней и нижней границ значений показателей БП «под риском» и прогноз выполнения плановых значений БП дочерних обществ/Группы.
Проектное управление
 
  • Расчёт целевых показателей проекта (NPV, IRR и пр.) и принятия решения о реализации проекта с учётом подверженности риску;
  • Анализ, мониторинг и контроль рисков на всех стадиях жизненного цикла проекта с учётом влияния на сроки/ величину капитальных вложений/ доходность проекта, а также на операционные результаты деятельности Группы;
  • Расчёт совокупного влияния рисков по портфелю проектов Группы.
Стратегическое управление
 
  • Расчёт целевых показателей стратегии с учётом подверженности риску;
  • Анализ, мониторинг и контроль рисков по приоритетным направлениям развития Группы на горизонте реализации Стратегии;
  • Расчёт совокупного влияния рисков на показатели Стратегии, в том числе на ключевые показатели устойчивого развития Группы.
Система мотивации
 
  • Включение в бонусные карты Генерального директора и членов Правления Общества, руководителей ДО Группы показателей КП/КПЭ, связанных с управлением рисками;
  • Определение пороговых значений КПЭ с учётом рисков на основании средней и нижней границы значений показателей БП «под риском»;
  • Контроль исполнения Риск-аппетита дочерних обществ/Группы, как механизм контроля выполнения КП/КПЭ;
  • Нормализация исполнения КП/КПЭ дочерних обществ/Группы по неподконтрольным рискам.